Accumulation Distribution Indicator (ADI)

Der Accumulation Distribution Indicator (ADI) ist ein Momentum-Indikator, mit dem Händler Umkehrungen in einem Trend vorhersagen, indem sie Tops und Bottoms identifizieren.

Dazu wird die Beziehung zwischen dem Preis eines Vermögenswerts und der Anzahl der Käufer und Verkäufer auf diesem Markt angezeigt. Händler bestimmen, ob es hauptsächlich Bullen (akkumulieren) oder Bären (Verteilen) auf dem Markt gibt, indem sie eine Divergenz zwischen dem Preis und dem Indikator identifizieren.

Wenn sich ein Vermögenswert beispielsweise in einem allgemeinen Abwärtstrend befindet, der Preis jedoch kürzlich gestiegen ist, kann dies signalisieren, dass die Nachfrage nach dem Vermögenswert zu steigen beginnt – die Verkäufer verlieren an Macht und die Käufer gewinnen an Macht. Der ADI wird sich in die entgegengesetzte Richtung bewegen, weg vom Preis, was auf eine Umkehr hindeutet.

Die folgende Grafik zeigt den Akkumulationsverteilungsindikator:

Verwenden des Indikators – Suchen Sie nach Abweichungen vom Preis\

Um den ADI für Handelsentscheidungen zu verwenden, suchen Sie nach Abweichungen zwischen dem Indikator und der Preisbewegung.

Wenn Sie beispielsweise einen Long- oder Kaufhandel tätigen möchten, würden Sie nach niedrigeren Tiefs suchen, während der Indikator höhere Tiefs erzielt. Dies signalisiert, dass der Markt seine derzeitige Abwärtsbewegung abgeschlossen haben könnte und sich nun auf einen Aufwärtstrend vorbereiten könnte.

Die folgende Grafik zeigt, wie dies in einem realen Handelsbeispiel aussieht:

Wie Sie im hervorgehobenen Bereich des obigen Diagramms sehen können, erzielt der Preis höhere Höchststände, während der Indikator niedrigere Höchststände erzielt. Dies signalisiert, dass der aktuelle Aufwärtstrend zu Ende gehen könnte und dass eine Abwärtsbewegung beginnen könnte.

Der ADI funktioniert am besten in Ranging-Märkten

Der Akkumulationsverteilungsindikator ist besonders effektiv, wenn sich der Markt seitwärts bewegt oder sich seitwärts bewegt, ohne dass sich starke Bewegungen in eine Richtung ergeben.

In der Abbildung unten finden Sie ein Beispiel dafür, wie ein Ranging-Markt in einem Diagramm angezeigt wird:

Wenn der Markt im Trend liegt, können divergenzbasierte Strategien schwere Verluste erleiden, da der Markt ständig pausiert und dann weitergeht und falsche Eingangssignale aus dem Indikator zieht.

Eine Möglichkeit, diese Verluste während eines Trendmarktes zu vermeiden, besteht darin, mit dem Indikator nur im Einklang mit dem Trend zu handeln, was bedeutet, dass Sie nur nach Kaufgelegenheiten suchen würden, wenn sich der Markt über einen längeren Zeitraum sehr stark nach oben bewegt gegen den Trend und verfolgt.

Umgekehrt, wenn der Markt sehr stark nach unten tendiert, dann würden Sie nur versuchen, Verkaufssignale zu handeln, da der Preis wieder gegen den Trend zurückgeht.

Diese Strategie kann Sie davor schützen, schwere Verluste zu erleiden und Trades bei extrem starken Trends zu verlieren.

Zusammenfassung

In dieser Lektion haben Sie das gelernt …

• … der Akkumulationsverteilungsindikator ist ein Indikator, den Händler verwenden, um Umkehrungen in einem Trend vorherzusagen.
• … es kann helfen, mögliche Böden zu lokalisieren, von wo aus ein fallender Preis steigen kann, und mögliche Spitzen, von wo aus ein steigender Preis fallen kann.
• … Es funktioniert, indem es die Beziehung zwischen dem Preis eines Vermögenswerts und der Anzahl der Käufer und Verkäufer in diesem Markt verfolgt.
• … es bestimmt, ob Händler in dem Vermögenswert meist Bullen (akkumulieren) oder Bären (Verteilen) sind und hilft, eine Abweichung von den jüngsten und aktuellen Preisbewegungen zu identifizieren.
• … wenn Sie versuchen, einen langen Handel zu machen, suchen Sie nach dem Preis, um niedrigere Tiefs zu machen, während der Indikator höhere Tiefs macht.
• … wenn Sie versuchen, einen kurzen Handel zu machen, suchen Sie nach dem Preis, um höhere Hochs zu machen, während der Indikator niedrigere Hochs macht.
• … der ADI ist besonders effektiv in Ranging-Märkten.
• … der ADI kann falsche Einstiegssignale auslösen, wenn er in einem Trendmarkt verwendet wird.
• … Dies kann vermieden werden, indem der ADI nur im Einklang mit dem Trend verwendet wird – suchen Sie in einem steigenden Markt nach Kaufsignalen, wenn der Preis vom Trend abweicht, und in einem fallenden Markt nach Verkaufssignalen, wenn der Preis vom Trend abweicht.