All About Convertible Loan Notes-Convertible Notes Explained / SeedLegals

Convertible Loan Notes used to be complex and expensive to create. SeedLegals on tehnyt siitä paljon helpompaa, sano Hei SeedNOTE!

mikä on vaihtovelkakirjalaina?

vaihtovelkakirjalainat ovat lyhytaikaisia velkainstrumentteja, eivät oman pääoman ehtoisia instrumentteja. Niitä käsitellään tilikirjoissasi velkoina,eivätkä ne ole S/EIS-kelpoisia. Ne eroavat myös suuresti ennakkotilaussopimuksista (tunnetaan myös nimellä ASA tai Siemenlastit). Keskustelemme siitä perusteellisesti alla.

Vaihtovelkakirjalainatyypit

yleisesti ottaen on olemassa kahdenlaisia vaihtovelkakirjalainoja:

• vakuudelliset
• vakuudettomat

vakuudelliset CLN: t vaativat sinua varmistamaan lainan lupaamalla omaisuutesi, jos et maksa lainaa takaisin. Se on korkean riskin sijoitus, joten sijoittaja haluaa niin paljon suojaa kuin he voivat saada. Näitä kutsutaan yleisemmin debentuurisopimuksiksi. SeedLegals ei käsittele debentuurisopimuksia (vielä), joten tämä artikkeli keskittyy toiseen tyyppiin, vakuudettomiin lainalainoihin.

vakuudettomat lainat ovat melko suoraviivaisia:

• sopimuksen osapuolia ovat yhtiö, perustajat ja sijoittajat.
• sijoittajia kutsutaan Lainalainan haltijoiksi tai velkakirjan haltijoiksi.
• sovitaan ehdoista ja allekirjoitetaan vaihtovelkakirjalainasopimus.
• sijoittaja lähettää yritykselle rahaa.
• yhtiö lupaa joko maksaa sijoittajalle takaisin tai antaa osakkeita lainasumman sijasta.

mitkä ovat CLN: n keskeiset termit?

tässä ovat keskeiset termit, jotka näet vaihtovelkakirjalainassa, jota kutsumme Seednoteksi Seedlegalsissa:

eräpäivä

tämä on päivä, jona lainan määrä ja kertyneet korot erääntyvät. Se on yleensä asetettu 3 tai 5 vuotta päivästä sopimuksen.

täyttävä rahoituskierros

vaihtovelkakirjalaina muuttuu automaattisesti, kun onnistuu keräämään tietyn määrän rahoitusta tietyn ajan kuluessa. Esimerkiksi, nostat £100,000 vaihtovelkakirjalainan ja asettaa täyttävä rahoituskierros £500,000. Päivämäärä, jonka kuluessa nostat £500,000 on 30 tammikuu 2023. Nostat £500,000 10. joulukuuta 2022-Vaihtovelkakirjalainasi muuttuu automaattisesti pääomaksi 10. joulukuuta 2022.

pääoma ja korot

yksinkertaisimmillaan vaihtovelkakirjalainan laskemisessa käytetään yksinkertaista korkoa. Vaihtelu on, kun sijoittaja pyytää koronkorkoa. Lainapääoma erääntyy eräpäivänä, kun taas korkoa kertyy ja sitä maksetaan kuukausittain, neljännesvuosittain tai vuosittain. Joskus korko maksetaan eräpäivänä yhdessä lainapääoman kanssa.

maksuhäiriö

mitä tapahtuu, jos sopimusta rikotaan tai korkoa ei makseta määräajassa? Osut niin sanottuun Maksukyvyttömyystilanteeseen. Lista on pitkä ja usein pitkälle neuvoteltu.

laiminlyönnit ovat vaikeita neuvottelukohtia, joten varmista, että tiedät mihin olet ryhtymässä ennen kuin allekirjoitat katkoviivaan. Se voi johtaa yrityksen haltuun vaihtovelkakirjalainan haltija, joten puhu meille, jos et ole liian varma, mitä se tarkoittaa!

Oma pääoma

vaihtovelkakirjalainan haltijalla ei ole osaketta kierroksen päättyessä. Usein sijoittajat pyytävät alennusta karsintakierroksen osakkeen hinnasta. He saavat siis pääoman + kertyneet korot + lisäosakkeet alennuksen sijasta.

osakekirjoja ja muita viilauksia

osakekirjoja ei anneta eikä SH01: tä jätetä. Sen sijaan sijoittajat saavat kukin Note-todistuksen,ja SeedLegals sisältää tämän koko asiakirjasarjan.

Jos Vaihtovelkakirjalainan Sopimuksen osuu Karsinnat Rahoitusta Kierros, kuitenkin, voit tehdä asiasta oman pääoman aikaan loppuun, että rahoituskierros. Käytä meidän Siemen Pyöreä paketti, joten tiedät, että kaikki on hoidettu.

Miten on SeedNOTE (Vaihtovelkakirjalainan Huomautus) eroaa SeedFAST (Etukäteen Tilaus, Sopimus)?

tässä tärkeimmät erot:

• joulukuun 2019 jälkeen myönnettyjen Siemenlastien voimassaoloaika voi olla enintään 6 kuukautta s/eis-kelpoisuuden saamiseksi.
• joulukuussa 2019 tai sitä ennen myönnettyjen Siemenlastien voimassaoloaika voi olla enintään 12 kuukautta S/eis-kelpoisuuden saamiseksi.
• SeedFASTs on s / EIS-yhteensopiva.
• Siemenviitteet eivät ole tukikelpoisia.
• Siemenrahastot ovat oman pääoman ehtoisia instrumentteja, kun taas Siemenrahastot ovat velkainstrumentteja.
• Siemenkodista ei makseta takaisin investointisummia eikä korkoa.

voit lukea koko Siemenviljelyoppaan täältä.

keskeisiä asioita, joita kannattaa miettiä

ennen kuin päättää vaihtovelkakirjalainan olevan oikea tapa, kertovat seuraavat:

1. haluaako sijoittaja antaa sinulle lainan, jonka voi maksaa takaisin? Jos vastaus on ei, etsit Seedfastia, et Seednotea.
2. pystyykö yhtiö maksamaan pääoman + koron erääntymisajankohtana? Jos vastaus on ei, keskustele sijoittajan kanssa ja selvitä, mitkä ovat heidän ehtonsa sijoitussummalle.
3. jos joudut Maksukyvyttömyystilanteeseen, kuinka paljon omaa pääomaa annat pois?

vaihtovelkakirjalainat houkuttelevat sijoittajia, koska velka on suurempi kuin oma pääoma, jos yritys on maksukyvytön tai haluaa likvidoida/lopettaa toimintansa. Toinen syy vaihtovelkakirjalainojen suosioon on se, että se antaa sijoittajalle rahansa takaisin, jos yhtiö ei onnistu saamaan kokoon Kelpuutuskierrosta. Mieti asiaa ennen kuin suostut ehtoihin.

entä tuleva rahasto? Onko se sama?

tuleva rahasto on toki vaihtovelkakirjalainasopimus, jossa hallitus hyväksyy tietyt yritykset, jotka voivat hyötyä järjestelmästä.

kattavan luonnoksen siitä, mitä tuleva rahasto tarkoittaa, olemme kirjoittaneet rivi riviltä-analyysin.

jos sinulla on kysyttävää, tiedät mistä meidät löytää!