the inside story of the Pac-12 Networks’ impasse with DirecTV

Ik heb jarenlang geprobeerd Derek Chang te vinden, zonder succes, en uiteindelijk gaf ik het op. Maar een tip van een bron deze zomer- “laatste wat ik hoorde, hij is in Singapore” -Herstart de zoektocht en leidde me, uiteindelijk, naar Chang.

aan de executive vice president voor content strategy for DirecTV (I. E., it lead onderhandelaar) voorafgaand aan de lancering van de Pac-12-netwerken.

blijkt dat Chang de Pac-12 niet haat. In feite is hij een Stanford business school grad die eindeloze warmte kreeg van klasgenoten Voor het niet ondertekenen van een koets deal met de conferentie.

(tijdens een van onze gesprekken grapte Chang dat de terugslag zo ernstig was, dat hij gedwongen werd het land te verlaten voor een nieuwe baan.)

“I saw those guys a fear years ago at the (Pac-12) basketball game in Shanghai,” zei Chang van de conferentie brass, met inbegrip van commissaris Larry Scott. “We hebben nog steeds een goede relatie.”

het lokaliseren van Chang, die voor Scripps werkt en nu in Londen is gevestigd, was een doorbraak in mijn poging om de details van de vastgelopen onderhandelingen tussen de Pac-12 en DirecTV samen te stellen.

nog beter: Chang stemde ermee in om, voor zover hij zich dat kon herinneren, officieel te spreken over de impasse die in het voorjaar van 2011 begon en vandaag nog voortduurt.

(tot op dit punt zijn de enige DirecTV commentaren die ik ken generieke nieuwsberichten en website postings.)

het onderstaande overzicht is gebaseerd op interviews met Chang, Scott en talrijke andere Hotline-bronnen met directe kennis van de onderhandelingen van de Pac – 12-netwerken met DirecTV (en andere Distributeurs) tijdens de voor-en na de lancering.

je kunt de ene of de andere kant de schuld geven — je kunt DTV of rail vervloeken tegen Scott en de Pac-12 — maar uiteindelijk namen beide zijden beslissingen die hun beste belangen dienden … en leidden ze langs paden die nooit zouden kruisen.

het verhaal begint lang voordat de patstelling op de publieke radar verscheen. Het begint in de eerste maanden van 2011, een volledig jaar-en-een-half voor het verstrijken van de Pac-12 ‘ s Media rights deal met ESPN en Fox.

“we hadden geen specifiek model voor een TV-netwerk vooraf bepaald,” Scott herinnerde. “We waren de conferentie van kampioenen. We vonden dat we een platform moesten hebben voor de studentenatleten. Vanuit een merkperspectief en een DNA-perspectief, als we de beste in het land waren, zouden we het moeten laten zien.

“maar de Rsns (Fox’ s array of Regional Sports Networks) waren een mixed bag. Veel spellen waren niet regionaal beschikbaar. Er was een enorm gebrek aan dekking van voetbal en basketbal. En buiten sport, vonden we dat het geweldig zou zijn als we een troef konden creëren voor de conferentie — controle hebben, niet alleen licentie-rechten, had aantrekkingskracht.

” dus huurden we mediaadviseurs in en probeerden het optimale evenwicht te vinden tussen maximale omzet en maximale nationale blootstelling, maar creëerden we ook ons eigen netwerk. We gingen naar de markt, en de meeste mensen probeerden ons te ontmoedigen — ze vertelden ons niet om ons eigen netwerk te starten. Maar we waren vastbesloten.”

Scott ging eerst naar ESPN en Fox en besprak een model dat vergelijkbaar is met het Big Ten — netwerk-een joint venture met financiële garanties en carriage leverage. Hij omschreef de discussies als “zinvol” en ontving zelfs voorstellen.

” we besloten dat de beste manier om te gaan was om de Tier 1 (content) los te koppelen van de rest ervan. We vonden dat als we de inhoud zouden scheiden, onze kansen beter zouden zijn.”

op 3 mei onthulde de conferentie de $3 miljard Tier 1 deal met ESPN en Fox — en, achter de schermen, begon onmiddellijk met het hof maken van partners voor wat zou worden de Pac-12 netwerken.

eerste stop: Mr. Derek Chang.

” als je gaat om een nationaal netwerk te lanceren, de beste plaats om te beginnen is met een satelliet provider,” zei een bron met kennis van de strategie van de Pac-12.

“(de Pac-12) begon met Chang en zei: “We willen graag dat je onze partner bent. Koop bij ons in de groothandel, zodat u niet hoeft te betalen de retail rate.’Dat was lang voordat er inhoudelijke discussies met de kabelmaatschappijen waren.

“Derek zei nee. Hij dacht waarschijnlijk dat ze het moeilijk zouden hebben om van de grond te komen en wilde de kosten niet verhogen.”

dezelfde bron beschreef Chang als ” one of the true gentlemen in the business.”

vanuit het perspectief van DirecTV had Chang een goede reden om af te wijken: de Programmeerkosten stegen, wat de marges voor de distributeurs beïnvloedde. “We probeerden de lijn te houden,” zei hij.

en tot op zekere hoogte betaalde DirecTV al voor de Pac-12-inhoud.

de 3 miljard dollar die ESPN en Fox hebben uitgegeven, zouden gedurende de Overeenkomst van 12 jaar worden doorberekend aan de distributeurs (zoals DirecTV, Comcast, enz.) in de vorm van verhoogde abonneekosten.

en dat was voor de premium voetbal en mannen basketbal wedstrijden op de Tier 1 netwerken.

nu heeft de conferentie, in de vorm van een rechtstreeks partnerschap met de Pac-12-netwerken, DirecTV gevraagd ook voor de inhoud van het tweede niveau te betalen.

“de verpakking klopt aanvankelijk niet helemaal,” zei Chang.

dus de Pac-12 ging verder. Eind juli (nog steeds 2011) kondigde Scott de oprichting aan van de Pac-12 netwerken met vier oprichtende partners uit de cable realm:

Time Warner, Comcast, Bright House en Cox zouden de Pac-12 cash vooraf (om de lanceringskosten te betalen), jaarinkomen en eerste vervoer naar miljoenen huizen garanderen.

maar de kabelverbinding zorgde voor extra spanning in de DirecTV-discussies gedurende het jaar-lange aanlooptijd-tot de lancering.”They did a deal with Time Warner (and others), and that boxed them in, and it boxed us in,” zei Chang. “De manier waarop de deal was gestructureerd, de MFN, de verpakking, hoe het werd gedragen — het was moeilijk om comfortabel mee te krijgen.”

de belangrijkste letters in dat commentaar: MFN.

ze staan voor Most Favored Nation, de term die wordt gebruikt om een model voor het structureren van carriage deals te beschrijven. MfN ‘ s garanderen dezelfde kosten voor alle distributeurs van een bepaald inhoudspakket, ongeacht wanneer ze op het toneel verschijnen.

(een bron zei dat MfN ‘ s een manier zijn om ervoor te zorgen dat de initiële carriage partner er niet uitziet als een schlemiel wanneer volgende deals worden gesloten.)

in samenwerking met de kabelpartners heeft de Pac-12 zijn prijzenpakket ingedeeld in drie niveaus:

Tier 1, De duurste met ongeveer $0,80 per abonnee per maand, was voor de primaire DMA (aangewezen marktgebied). Voor de Pac-12/Bay Area feed, bijvoorbeeld, zou dit San Francisco zijn.

Tier 2, vermoedelijk in de $ 0,50 range, was voor de buitenste DMA (d.w.z., Sacramento).

Tier 3, in de $0,10 range (ca.), was voor de Out-of-Market Regio: buiten de zes-staten voetafdruk van de conferentie.

dit was een standaardbenadering van de prijsstelling voor de kabelmaatschappijen, die door hun distributiemethode (d.w.z. de leidingen in woningen) de mogelijkheid hebben om netwerken aan of uit te schakelen.Comcast zou de nationale feed van de Pac-12-netwerken kunnen aanbieden op het ene systeem in Pennsylvania, maar niet op een ander.”But DirecTV didn’ t have the ability to do that, to turn it on and off, “said a source familiar with DTV’ s reasoning. “Dus de economie werkte niet voor hen.”

met andere woorden, DirecTV zou aan de haak zijn geweest voor $0.10 per abonnee per maand voor alle 15 miljoen (ongeveer) van haar klanten buiten de Pac-12 voetafdruk — dat is $18 miljoen per jaar — of die klanten wilden de Pac-12 netwerken’ nationale feed of niet.

en de satellietgigant was van mening dat de meeste klanten in de oostelijke helft van het land niet geïnteresseerd waren in de inhoud van de Pac-12 nationale feed.

in het voorjaar van 2012, met de lancering van de Pac-12 netwerken slechts enkele maanden weg, het landschap was verraderlijk geworden

DirecTV was ontstaan uit een koets gevecht met Fox in de herfst van 2011 en stond op het punt om een andere met Viacom. Het was ook in de onderhandelingen voor de komende, en dure, Lakers kanaal op Time Warner kabel.

tegen deze achtergrond vormde de MFN-hindernis voor de miljoenen DirecTV-klanten buiten de Pac-12-voetafdruk.

” We stikte in de implicaties van de MFN, ” zei Chang, die weigerde om de details van de prijsstelling te bespreken. “We lieten het daarbij. Ze dachten dat ze ons zouden dwingen ze te dragen.Tegen het midden van de zomer was Chang afgetreden als hoofdonderhandelaar. (Hij zou DirecTV aan het einde van het jaar verlaten.) Maar zijn vervanger, dan York, hield de lijn.

Op Aug. 15, 2012, de Pac-12 netwerken gelanceerd met een baanbrekende structuur van een nationale en zes regionale feeds ontworpen om super-dienen lokale fans.Twee weken later begon het voetbalseizoen met USC als nummer 1 en geen DirecTV-distributie voor de Pac-12-netwerken.

de druk voor een deal nam met de dag toe.

de Pac-12 had blijkbaar één optie: de abonneekosten voor DirecTV-klanten in de Tier 3-zone (buiten de footprint) elimineren. Maar als gevolg van de MFN, het zou zijn gedwongen om hetzelfde te doen voor alle abonnees op alle systemen.Volgens twee bronnen Wees de conferentie af dat het bedrijfsmodel schade op lange termijn zou opleveren.

maar een andere persoon met kennis van de onderhandelingen bagatelliseerde het belang van deze kwestie: “DirecTV was op zoek naar manieren om het niet uit te voeren.”

vroeg of het Pac-12 Networks model … de MFN … de bron was van de impasse met DirecTV, Scott antwoordde:

” als je DirecTV eruit haalt, geen andere grote distributeur draagt de netwerken niet. Niets aan het model vormt een belemmering voor de nationale distributie.Een week in het seizoen 2012 tekende de Pac-12 een carriage deal met DISH, de belangrijkste concurrent van DirecTV.

“DISH heeft meer van haar klanten in het westen, dus het werkte voor hen,” een bron zei. “De out-of-market kwestie was niet zo groot van een zorg voor hen.”

op dat moment, een week in het seizoen, beoordeelde DirecTV de reactie van haar klanten: hoeveel zouden er annuleren of dreigen te annuleren als de Satellietprovider de Pac-12-netwerken niet had?

het bedrijf zou moeten worden geduwd om het kantelpunt, waar het genoeg aan abonneekosten zou verliezen om een deal met de Pac-12 netwerken — iets in de buurt van $40 miljoen – $50 miljoen per jaar — de moeite waard.

de aanhoudende impasse suggereert dat punt nooit werd bereikt.

Eén reden-misschien de reden: inhoud.

De Tier 1-deal van de conferentie is zo gestructureerd dat Fox en ESPN de premium voetbalwedstrijden krijgen:

zodra het schema wordt vrijgegeven, selecteert elk netwerk twee wedstrijden voor uitzending. Met andere woorden, de Pac-12 netwerken hebben nooit toegang tot de vier beste matchups in een bepaald seizoen — de games die kunnen worden gebruikt als hefboom.

Notre Dame op USC: nooit op de Pac-12 netwerken.Stanford-Oregon (tijdens de hoogtijdagen van die rivaliteit): nooit op de Pac-12 netwerken.

Stanford-USC: Nooit op.

Oregon-Washington: Never on.

USC-UCLA: geen kans.Nadat de vier keuzespellen uit de voorraad zijn verwijderd, maken ESPN, Fox en de Pac-12 netwerken hun wekelijkse selectie; het contract geeft ESPN en Fox de top picks.

de Pac-12-netwerken blijven altijd over met niet-conferentiespellen met FCS-tegenstanders en met de tweede-tierspellen zodra het conferentiespel begint.

dit inhoudspakket is nooit dwingend genoeg geweest om voldoende DirecTV-klanten te dwingen over te stappen of te dreigen over te stappen naar een aanbieder die de Pac-12-netwerken draagt.

SEC fans zouden uitbarsten als ze hun favoriete team niet konden zien spelen tegen Northern West Central Oklahoma State.

Pac-12 fans? Niet echt.

” (de Pac-12) dacht dat als ze de deals met de kabelbedrijven, de situatie met DirecTV zou werken zelf, ” een bron zei.

” zij vonden dat er voldoende vraag was dat DirecTV ermee akkoord zou gaan. Hebben ze de markt verkeerd berekend? Waarschijnlijk.”

AT&T, die een carriage deal heeft met de Pac-12 Via U-verse en een brede sponsordeal met de conference at large, kocht DirecTV in 2015.Ook daarmee kon de impasse niet worden doorbroken: op 1204 was het voorstel voor Direct-TV-vervoer zo eenzijdig dat de Pac-12-voorzitters het met eenparigheid van stemmen verwierpen.

en hier zijn we dan.