Współczynnik zysku: ostateczny przewodnik z przykładami

Współczynnik zysku jest wskaźnikiem wyników handlowych zdefiniowanym jako stosunek zysków brutto do strat brutto. System handlowy jest opłacalny, jeśli współczynnik zysku przekracza 1,0.

kluczowe transakcje

• współczynnik zysku to stosunek zysku brutto do straty brutto w danym okresie handlowym.
• Współczynnik zysku większy niż 1,0 oznacza system wygrywający; współczynnik 2,0 lub więcej jest dobry, podczas gdy współczynnik powyżej 3.0 jest uważane za wybitne.
• wskazane jest użycie współczynnika zysku w połączeniu z innymi wskaźnikami, aby zaoferować całościowy obraz.

• Co To jest czynnik zysku?
• Jak obliczyć współczynnik zysku
• co to jest dobry współczynnik zysku?
• stosunek zysku do bólu (GTPR)
• jakie są wady współczynnika zysku?
• Dolna Linia

co to jest współczynnik zysku?

platformy analizy rynku w dzisiejszych czasach pozwalają Inwestorom szybko przeglądać systemy transakcyjne. Dzięki nim możesz również tworzyć raporty skuteczności strategii, aby ocenić rzeczywiste wyniki handlowe. W procesie znanym jako testowanie historyczne można również zastosować zestaw reguł handlowych na danych historycznych, aby określić wydajność systemu w określonym okresie.

znaczące wskaźniki wydajności nie są zwykłymi statystykami; mają również wiele istotnych funkcji:

• dyktuj i prowadź rozwój strategii handlowej
• Monitoruj wyniki handlowe w stosunku do zamierzonych wskaźników
• Diagnozuj potencjalne problemy

nie możemy stwierdzić, że strategia jest akceptowalna tylko na podstawie zwrotu, ponieważ nie uwzględnia zmienności zwrotów ani maksymalnego spadku kapitału. Dlatego konieczne jest kwantyfikowanie strategii w celu oceny ich wydajności, a współczynnik zysku jest najczęściej stosowaną strategią.

współczynnik zysku jest technicznie stosunek zysku brutto do straty brutto (w tym prowizji) obejmującej cały okres obrotu. Ta metryka wydajności pomaga nam zrozumieć wielkość zysku osiągniętego na jednostkę ryzyka. Współczynnik zysku większy niż jeden wskazuje na zyskowny system bez uwzględnienia ryzyka.

$ % \ text {Profit factor} = \ frac {\text {Gross winning trades}} {\text {Gross losing trades}}$%

Profit Factor jest również skutecznym narzędziem zarządzania ryzykiem stosowanym przez fundusze hedgingowe do oceny traderów. Oprócz prostoty w obliczeniach, istotną zaletą współczynnika zysku jest to, że wskaźnik ten mówi nam, ile zarabiamy za każdego dolara, który tracimy. Na przykład, jeśli uzyskasz Współczynnik zysku wynoszący 1,5. Oznacza to, że jeśli zainwestujesz $1, możesz spodziewać się zarobić $1.5.

jak obliczyć współczynnik zysku

Załóżmy, że w tym tygodniu pracujemy nad nową strategią handlową z czterema sygnałami wejściowymi. 2 zwycięzców to $ 500 i $300, a 2 przegranych to $200 i $150, W tym poślizg i opłaty transakcyjne.

gdy zastosujemy formułę profit factor, otrzymujemy:

$%($500+$300)/($250+$150)= 2.28$%

oznacza to, że zwycięskie transakcje są 2,28 razy wyższe niż przegrywające. Oznacza to również, że za każdy $ 1 zainwestowany w tę strategię będziemy mogli zarobić $2.28.Współczynnik zysku wskazuje, że nasza strategia jest opłacalna. Chcę jednak dodać, że tylko cztery transakcje nie wystarczą do oceny wydajności systemu transakcyjnego.

teraz weźmy inny przykład:

teraz powiedzmy, że tym razem mamy trzy zwycięskie i dwie przegrane transakcje, w sumie pięć transakcji. Zwycięzcy są $ 250, $150 i $200, podczas gdy przegrani są $ 300 i $500. Stosując formułę, osiągamy Współczynnik zysku:

$%($250+$150+$200) / ($300+$500)= 0.75.$%

w ten sposób możemy powiedzieć, że nasi zwycięzcy są mniejsi niż przegrani lub że za każdy zainwestowany przez nas $1 realizujemy tylko $0.84. Ta strategia handlowa wymaga poprawy.

istnieje kilka wariantów Formuły Profit Factor, których możemy użyć do porównania różnych scenariuszy. Jednym z takich przedstawień jest:

$% \ text{Profit factor altenative} = \ frac {\text {Win rate} * \ text{average win}} {\text{Loss rate} * \ text{average loss}}$%

• Średnia wygrana: jest to obliczane przez wzięcie wszystkich zwycięskich transakcji i podzielenie ich przez liczbę zwycięskich transakcji. Jest to wartość oczekiwana średniej wygranej handlu.

• średnia strata: oblicza się ją, biorąc sumę wszystkich przegranych transakcji i dzieląc ją przez liczbę przegranych transakcji. Jest to wartość oczekiwana średniej utraty handlu.

zrozummy to na przykładzie z pięcioma sygnałami wejściowymi w ciągu tygodnia. Jest 1 Zwycięzca ($5000) i 4 przegrani ($1500+ $1000+$500+$200). Zatem współczynnik zysku jest:

$%$5000/ ($1500+$1000+$500+$200) = 1.56$%

wynik pokazuje, że system jest opłacalny, ale wskaźnik nie pokazuje niskiego wskaźnika wygranych i wysokiego wskaźnika obsunięcia kapitału. To będzie trudne do utrzymania wielu strat z rzędu, i że jedna transakcja nie może ręczyć za cały system handlu, aby być opłacalne.

ten film autorstwa Ninja Mastery jasno wyjaśnia koncepcję:

co to jest dobry czynnik zysku?

każdy stosunek większy niż jeden oznacza, że możemy zarobić więcej niż tracimy. Więc technicznie rzecz biorąc:

• współczynnik wyższy niż 1 oznacza wygrany system.
• współczynnik niższy niż 1 oznacza układ przegrywający.

jednak strategie handlowe o współczynniku zysku nieco powyżej 1 nie są warte handlu. Dzieje się tak dlatego, że te strategie handlowe, które chcesz handlować, ponieważ nawet niewielka zmiana na rynku może sprawić, że strategia handlowa będzie bezowocna. Dzieje się tak, ponieważ współczynnik niskiego zysku oznacza niewielką marżę, która nie jest idealnie akceptowalna w handlu. Ponadto omawiamy zwroty, które nie są dostosowane do ryzyka-co oznacza, że jeśli jesteśmy ledwo opłacalni, powinniśmy zainwestować w bezpieczną gwarancję zwrotu, taką jak at-bills, zamiast podejmować ryzyko.

jako trader zawsze chcielibyśmy wybrać strategię o wysokim marginesie bezpieczeństwa. Wszystko w zakresie 1,25 i 1,75 wskazuje na minimalny margines bezpieczeństwa.

ponadto będziesz musiał ponieść szczególne wydatki out-of-pocket, takie jak opłaty za platformę transakcyjną, prowizje brokerskie, prowizje bankowe, wydatki na dane rynkowe, podatki itp. Wydatki te są integralną częścią działalności handlowej, którą musisz zapłacić ze swoich zysków handlowych.

nie handluję żadnym systemem, który jest poniżej współczynnika zysku 2,00, chyba że jest to zabezpieczenie.

stosunek wzmocnienia do bólu (GtPR)

stosunek wzmocnienia do bólu (GtPR ) jest bliskim kuzynem współczynnika zysku. Jedyną różnicą między GTPR a obliczaniem współczynnika zysku jest to, że stosunek zysku do bólu ma zysk netto wszystkich miesięcznych lub tygodniowych transakcji podzielony przez bezwzględną wartość straty handlowej netto za dany okres.

Mówiąc najprościej, stosunek wzmocnienia do bólu przedstawia ilość bólu wymaganą do uzyskania pewnego poziomu wzmocnienia. Podobnie jak współczynnik zysku, GtPR zawsze będzie dodatni.

GtPR powinien być najlepiej utrzymany przez trzy i pięć lat, chociaż dane roczne są również silnym wskaźnikiem wydajności. GTPR powyżej 1.0 jest dobry, a powyżej 2.0 jest doskonały.

jakie są wady Profit Factor?

Współczynnik zysku nie mówi nam nic o dystrybucji transakcji w systemie transakcyjnym. Współczynnik zysku większy niż jeden nie musi oznaczać, że trader jest konsekwentny. Pozytywny czynnik może wynikać z jednej ZWYCIĘSKIEJ transakcji, nawet jeśli pozostałe transakcje spowodowały straty.

Tak więc, nawet jeśli współczynnik zysku pomaga nam ocenić wydajność systemu transakcyjnego, ważne jest, aby zobaczyć całościowy obraz i zobaczyć wynik na podstawie kilku innych istotnych punktów. Niektóre z tych punktów to:

• Liczba transakcji, które system transakcyjny miał
• jeśli maksymalne obsunięcie kapitału jest większe niż próg ryzyka inwestora
• ilość rozproszenia w wyniku, że system transakcyjny pokazuje
• stosunek wygranych transakcji
• średni zysk na transakcję

, aby uzyskać zrównoważony widok, przedsiębiorca musi wymienić znaczące wskaźniki do oceny systemu handlowego. Nie jest mądrym posunięciem widzieć czynnik zysku w izolacji. Różne wskaźniki wzajemnie się uzupełniają i wspólnie pomagają nam zobaczyć szerszy obraz i uzyskać lepszą analizę.

Dolna linia

współczynnik zysku jest matematycznym stosunkiem uzyskanym przez podzielenie zysków brutto przez straty brutto. Wartości od 1,75 do 4 są najbardziej akceptowalne. Jesteśmy jednak sceptycznie nastawieni do wartości poniżej i powyżej tego zakresu. Współczynnik niskiego zysku wskazuje na słabszą strategię handlową, podczas gdy stosunek ponad 4,0 może wydawać się zbyt ambitny w prawdziwym życiu.

jednym z rozwiązań tych dyspersji i wahań w prawdziwym życiu jest przejście na zautomatyzowany lub algorytmiczny handel. Dzięki temu możesz wybrać wiele strategii, które mogą wygładzić Twoje zyski.

byłoby to możliwe, gdybyś miał portfel skwantyfikowanych strategii. Stosując kombinację kilku metod, można zarobić wyższy współczynnik zysku ze względu na jego różnorodność.

aby osiągnąć wyższy współczynnik zysku, musisz uczestniczyć w różnych rynkach w różnych ramach czasowych. Połączenie strategii i automatycznego handlu tylko zwiększy jego możliwości.