Flexibel Life Interest Trusts

en flexibel Life Interest Trust (FLIT) i din vilja ger större trygghet om du har betydande tillgångar eller investeringar samt egendom, och vill skydda deras värde för kommande generationer.

en FLIT beskrivs ofta som den ideala moderna viljan, eftersom den möjliggör tillräcklig försörjning för den efterlevande maken/partnern, samtidigt som flexibilitet införlivas i viljan där andra familjemedlemmar/förmånstagare kan dra nytta om den överlevande inte kräver bestämmelsen efter den första döden.

FLIT är flexibel eftersom det gör det möjligt för förvaltarna att främja kapital såväl som inkomst till överlevande om det behövs.

detta förtroende skapas vid den första makens/partnerens död och den avlidnes kapitaltillgångar hålls i ett förtroende som betalar alla inkomster som genereras till den överlevande under sin livstid. Detta behandlas för arvsskatt som en direkt gåva till den överlevande. Så för gifta par eller de i ett civilt partnerskap skapar det inte en skatteavgift och använder inte någon av Arvsskatteavgiften för den avlidne makan – bevarar den för senare användning vid den efterlevande makens död. Vid överlevandens död överförs förtroendekapitalet till nominerade förmånstagare, till exempel barn. Eftersom kapitalet i förtroendet inte ägs av den efterlevande maken/partnern, kan det inte ges bort av dem till, säg, en ny make eller partner, och det kan inte bedömas om den överlevande behöver avsluta sina dagar i ett vårdhem.

förtroendet

• inkluderar befogenheter för förvaltarna att låna förtroendekapital till den överlevande. Så om de behöver kapital, kan förvaltarna låna ut det till dem – med kapitalet återbetalas antingen när den överlevande dör eller om de går i vård.
• inkluderar befogenheter för förvaltarna att ge kapital till överlevande. Det är osannolikt att denna makt skulle användas eftersom kapitalet då skulle ägas av den överlevande och skulle kunna ges av dem till en ny make eller partner och skulle bedömas om de gick i vård. Men som ett flexibelt förtroende täcker det eventualiteter både förutsebara och oförutsebara – och denna makt gör det till exempel möjligt att avveckla förtroendet och hela arvet gavs direkt till den efterlevande maken/partnern.
• inkluderar befogenheter att betala kapital till de nominerade förmånstagarna (barn, till exempel) så att om barn behöver kapital och den efterlevande maken/partnern inte gör det (till exempel om den överlevande är i ett vårdhem och barnen behöver kapital för att minska sina inteckningar), kan kapital i förtroendet betalas till dem.
• inkluderar befogenheter för förvaltarna att konvertera en del eller hela förtroendet till en annan typ av förtroende. Så om till exempel Arvsskattelagar ändras och gör det att föredra för förtroendekapitalet att sitta i, säg, ett Nollränteband diskretionärt förtroende, kan förvaltarna göra det här.

nyckelförmåner

• garantier som kommer att dra nytta av dina kontanta tillgångar och investeringar samt egendom om din efterlevande make / partner antingen gifter sig om i ett nytt förhållande eller skriver en ny vilja efter din död;
• tillåter en nominerad person att dra nytta av intäkterna från dina investeringar när du är borta, samtidigt som du skyddar kapitalvärdet för kommande generationer; och
• minska den potentiella effekten av bostadsvårdsavgifter på värdet på din egendom om din överlevande partner går i vård.

övriga anmärkningar

1. det är möjligt att införliva en mindre flexibel version av detta förtroende i en vilja som tar bort flexibiliteten att föra kapital till den överlevande – begränsar den efterlevande maken/partnern till endast intäkterna från förtroendet.