Cosa cercano le società di private equity

Il private equity non è per tutti i tipi di società. La loro missione è quella di investire in società (con una partecipazione di maggioranza o minoranza), creare valore durante un periodo di circa quattro o cinque anni e poi vendere la loro quota con la maggiore plusvalenza possibile. Pertanto, cercano aziende che mostrano un chiaro potenziale di crescita nelle vendite e nei profitti nei prossimi anni. Se la vostra azienda non può offrire questo allora non saranno interessati a investire in esso. Una volta investito, i profitti del private equity dipenderanno dalla crescita e dalla redditività della tua azienda. Se vinci tu, vincono loro. Se fallisci tu, falliscono loro.

Quando la tua azienda o il mercato in cui lavori sono in crescita, una società di private equity potrebbe essere in grado di aiutarti. Potrebbe anche essere in grado di ricapitalizzare la tua azienda, uscirne o effettuare una transizione in modo che il team di gestione lo acquisti.

Le aziende che non hanno bisogno di capitale con flussi di cassa stabili e molte immobilizzazioni potrebbero essere meglio chiedere un prestito bancario. Lo stesso vale per le aziende familiari che vogliono solo mantenere un buon tenore di vita; non possono offrire a una società di private equity i rendimenti che stanno cercando. Tuttavia, le aziende che stanno crescendo molto e non hanno immobilizzazioni per fornire garanzie alle banche avranno bisogno di investitori per finanziare questa crescita. Private equity è un’opzione eccellente o una delle poche opzioni che esistono come le banche non saranno disposti a prestito di credito senza garanzie.

Cosa cercano le società di private equity nelle società

1-Un buon team di gestione: tranne quando il piano è quello di cambiare manager, la qualità di un manager è un fattore decisivo per le società di private equity, in quanto non saranno coinvolti nella gestione quotidiana della società, ma i manager lo faranno.

2 – Un segmento di mercato che ha un potenziale di crescita: questo è anche un aspetto importante perché le società di private equity hanno bisogno di alti tassi di crescita. Un altro obiettivo del private equity è quello di ottenere una quota di mercato più grande, il che rende importante che l’azienda sia ben posizionata per crescere all’interno del suo settore.

3-Un business plan ambizioso ma realistico: un piano aziendale povero con una crescita scarsa non è di alcun interesse per loro. Se il piano prevede importanti vendite e crescita dei profitti, quindi assicurarsi che è possibile eseguire il backup con i fatti. Tutto dovrebbe essere coerente.

È necessario tenere a mente che le società di private equity cercano un profitto annuo compreso tra il 20% e il 25%. Stimano che uno su cinque sarà un fallimento e quindi quelli che fanno profitti dovrebbero compensare le perdite di quelli che falliscono.

“Per ottenere profitti annuali tra il 20-25% gli aspetti chiave sono: per migliorare la gestione aziendale (migliorare l’EBITDA), ottenere economie di scala per dimensioni o sinergie, e cercare di acquistare a buon mercato e vendere costosi.

4- Chiara strategia di uscita: le società di private equity affermano che quando studiano un’azienda dedicano il 50% all’analisi dell’investimento e l’altro 50% allo studio di come possono disinvestire dopo alcuni anni. Pertanto, quando investono sanno già come intendono uscire. Per questo motivo, ti consigliamo di chiedere loro in anticipo come intendono farlo.

5 – Sicurezza: a differenza delle banche, le società di private equity non sanno quale sarà il loro ritorno sull’investimento. Infatti, potrebbero perdere tutto se il loro piano di crescita non funziona e l’azienda finisce sull’orlo del fallimento. Le società di private equity si sentono più sicure se ottengono posti nel consiglio di amministrazione in modo che possano influenzare la gestione della società, accettando o ponendo il veto alle modifiche apportate al piano aziendale originale. È molto importante negoziare bene tutti questi aspetti. In questo modo, l’accordo degli azionisti è equilibrato e che entrambe le parti sono protette, non solo la società di private equity.

“Le società di private Equity cercano il ritorno sull’investimento.

6- Un piano di emergenza: in ogni azienda, ci sono alti e bassi. Capire cosa potrebbe andare storto e avere un piano di emergenza pronto nel caso in cui accada è essenziale. Aiuterà a costruire la fiducia.

7-Reputazione: le persone sono componenti chiave nello sviluppo delle aziende. Per questo motivo, la reputazione dei tuoi manager nel mercato verrà verificata prima di investire.

8 – Utile sul capitale investito: il rendimento è strettamente legato al prezzo di entrata. Se la società è molto attraente e ci sono concorrenti che cercano di investire in esso, le società di private equity saranno più disposti a investire importi maggiori e ricevere rendimenti più bassi.

Non consigliamo di negoziare con una sola società di private equity in quanto offre loro un vantaggio nelle opportunità di negoziazione. La creazione di concorrenza di solito porta ad un prezzo più alto e ad un accordo migliore. Ad ogni modo, devi essere in grado di crearlo, e questo significa avere un buon business plan e documenti ben scritti, oltre a cercare le società di private equity più adeguate.

Quando si negozia con il private equity, oltre a valutare correttamente la propria attività, si dovrà anche passare attraverso diverse fasi per aiutarti a massimizzare il prezzo finale.

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Il private equity è molto specifico quando si cerca di fare affari, non tutti sono adatti. Avere l’esperienza dei consulenti può aiutarti a capire se il private equity è un’opzione per la tua attività. Tuttavia, se si scopre che l’opzione non è una buona misura, allora si dovrebbe pensare a quale potrebbe essere il prossimo passo. In entrambi i casi, non esitate a contattare il nostro team per la consulenza strategica.