vad private equity-företag letar efter

Private equity är inte för alla typer av företag. Deras uppdrag är att investera i företag (med majoritets-eller minoritetsandel), skapa värde under en period av cirka fyra eller fem år och sedan sälja sin andel med största möjliga realisationsvinst. Därför letar de efter företag som visar tydlig tillväxtpotential i försäljning och vinst under de kommande åren. Om ditt företag inte kan erbjuda detta kommer de inte att vara intresserade av att investera i det. När du har investerat kommer private equitys vinst att bero på ditt företags tillväxt och lönsamhet. Om du vinner, vinner de. Om du misslyckas misslyckas de.

när ditt företag eller den marknad du arbetar på växer kan ett private equity-företag kanske hjälpa dig. Det kan också kunna rekapitalisera ditt företag, avsluta det eller göra en övergång så att ledningsgruppen köper det.

företag som inte behöver kapital som har stabila kassaflöden och många anläggningstillgångar kan vara bättre att be om ett banklån. Detsamma gäller för familjeföretag som bara vill upprätthålla en god levnadsstandard; de kan inte erbjuda ett private equity-företag den avkastning de letar efter. Företag som växer mycket och inte har anläggningstillgångar för att ge garantier till banker kommer dock att behöva investerare för att finansiera denna tillväxt. Private equity är ett utmärkt alternativ eller ett av de få alternativ som finns eftersom bankerna inte kommer att vara villiga att låna kredit utan garantier.

vad private equity-företag letar efter i företag

1 – ett bra ledningsgrupp: förutom när planen är att byta Chefer är kvaliteten på en chef en avgörande faktor för private equity-företag, eftersom de inte kommer att vara involverade i den dagliga driften av företaget, men cheferna kommer att göra det.

2 – ett marknadssegment som har tillväxtpotential: detta är också en viktig aspekt eftersom private equity-företag behöver hög tillväxt. Ett annat mål med private equity är att få en större marknadsandel, vilket gör det viktigt att bolaget är väl positionerat för att växa inom sin sektor.

3-en ambitiös men realistisk affärsplan: en dålig affärsplan med liten tillväxt är inte intressant för dem. Om planen förutspår viktig försäljnings-och vinsttillväxt, se till att du kan säkerhetskopiera det med fakta. Allt ska vara sammanhängande.

du måste komma ihåg att private equity-företag letar efter en årlig vinst på mellan 20% och 25%. De uppskattar att en av fem kommer att vara ett misslyckande och så de som gör vinster bör kompensera förlusterna för de som misslyckas.

“för att få årliga vinster mellan 20-25% är de viktigaste aspekterna: för att förbättra företagsledningen (förbättra EBITDA), få stordriftsfördelar för storlek eller synergier och försök att köpa billigt och sälja dyrt.

4- tydlig exitstrategi: private equity-företag säger att när de studerar ett företag ägnar de 50% åt att analysera investeringen och de andra 50% till att studera hur de kan avyttra efter några år. Därför, när de investerar, vet de redan hur de planerar att lämna. Av denna anledning rekommenderar vi att du frågar dem i förväg hur de tänker göra detta.

5 – säkerhet: till skillnad från banker vet private equity-företag inte vad deras avkastning på investeringen kommer att bli. Faktum är att de kan förlora allt om deras tillväxtplan inte fungerar och företaget hamnar på randen av konkurs. Private equity-företag känner sig tryggare om de får platser i styrelsen så att de kan påverka företagets ledning, godkänna eller vetoa ändringar som gjorts i den ursprungliga affärsplanen. Det är mycket viktigt att du förhandlar om alla dessa aspekter väl. På så sätt är aktieägaravtalet balanserat och att båda parter är skyddade, inte bara private equity-företaget.

“Private Equity-företag letar efter avkastningen på investeringen.

6- en beredskapsplan: i varje företag finns det upp-och nedgångar. Att förstå vad som kan gå fel och ha en beredskapsplan redo om det händer är viktigt. Det kommer att bidra till att bygga förtroende.

7 – rykte: människor är viktiga komponenter i utvecklingen av företag. På grund av detta kommer dina chefers rykte på marknaden att checkas ut innan de investerar.

8 – avkastning på investeringar: avkastningen är nära kopplad till ingångspriset. Om företaget är mycket attraktivt och det finns konkurrenter som försöker investera i det, kommer private equity-företag att vara mer villiga att investera större belopp och få lägre avkastning.

vi rekommenderar inte att förhandla med endast ett private equity-företag eftersom det ger dem en fördel i förhandlingsmöjligheter. Att skapa konkurrens leder vanligtvis till ett högre pris och ett bättre avtal. Hur som helst måste du kunna skapa det, och det betyder att ha en bra affärsplan och välskrivna dokument, samt att söka efter de mest adekvata private equity-företagen.

när du förhandlar med private equity, samt korrekt värderar ditt företag, måste du också gå igenom olika steg för att hjälpa dig att maximera slutpriset.

ladda ner e-boken: Hur värderar du ett företag? Tre huvudsakliga affärsvärderingsmetoder

Private equity är mycket specifikt när man vill göra affärer, inte alla är lämpliga. Att ha rådgivares expertis kan hjälpa dig att ta reda på om private equity är ett alternativ för ditt företag. Men om det visar sig att alternativet inte passar bra, bör du tänka på vad nästa steg kan vara. Tveka inte att kontakta vårt team för strategisk rådgivning.